Bargeld oder Karte: Was kostet den Händler wirklich mehr?

Nach der Bundesbank-Studie „Kosten von Zahlungsmitteln im Einzelhandel“ vom November 2025 ist Bargeld je Zahlung mit durchschnittlich 43 Cent das günstigste Zahlungsmittel, während die girocard gemessen am Umsatz mit knapp einem Prozent vorn liegt. Internationale Debit- und Kreditkarten von Visa und Mastercard sind in beiden Rechnungen teurer. Für einen inhabergeführten Mittelständler zählt allerdings eine andere Zahl: Die Kartenkosten sind der einzige größere Block, den Sie tatsächlich verhandeln können. Die Kosten der Bargeldannahme sind dagegen weitgehend fest.

Was die Bundesbank 2025 tatsächlich gemessen hat

Die Deutsche Bundesbank hat Ende 2025 erneut die Kosten der Zahlungsannahme im deutschen Einzelhandel untersucht. Grundlage sind rund 13.000 Zeitmessungen an 15 Verkaufsstellen sowie eine Befragung von 268 Händlern unterschiedlicher Größe und Branche. Anders als eine reine Gebührenbetrachtung erfasst die Studie auch die nicht-monetären Kosten, also die Zeit, die Ihr Personal an der Kasse und in der Verwaltung für jedes Zahlungsmittel aufwendet.

Diese Vollkostenrechnung ist der Grund, warum die Ergebnisse oft überraschen. Wer nur auf die Gebührenzeile der Kartenabrechnung schaut, unterschätzt die Bargeldkosten systematisch, weil die dort gar nicht auftauchen. Umgekehrt wirkt die Karte teurer, als sie ist, sobald man das Disagio mit den scheinbar unsichtbaren Kosten der Barkasse vergleicht. Erst die gemeinsame Betrachtung stellt beide Zahlungsmittel auf dieselbe Basis.

Das Ergebnis fällt je nach Blickwinkel unterschiedlich aus. Je einzelner Zahlung ist Bargeld mit 43 Cent am günstigsten. Setzt man die Kosten dagegen ins Verhältnis zum Umsatz, liegt die girocard mit knapp einem Prozent vorn. Wichtig für die Einordnung: Dieses eine Prozent ist der Gesamtaufwand inklusive Gerät, Zeit und Verwaltung, nicht das Disagio auf Ihrer Abrechnung. Der reine Gebührenanteil, den Sie mit dem Anbieter aushandeln, liegt deutlich darunter.

Warum Bargeld je Zahlung günstig ist, je Euro aber nicht

Der scheinbare Widerspruch der beiden Kennzahlen erklärt sich über die Höhe des Bons. Eine Barzahlung verursacht vor allem feste Kosten: Das Geld wird entgegengenommen, gezählt, Wechselgeld herausgegeben, am Abend erneut gezählt und zur Bank gebracht. Dieser Aufwand ist bei einem Einkauf von 8 Euro fast derselbe wie bei einem von 80 Euro. Je kleiner der Bon, desto stärker fällt er prozentual ins Gewicht.

Die Kartenzahlung ist genau umgekehrt aufgebaut. Der größte Posten, das Disagio, ist ein Prozentsatz vom Umsatz. Bei einem kleinen Bon bleibt der absolute Betrag winzig, bei einem großen Bon wächst er mit. Deshalb gewinnt Bargeld die Rechnung je Transaktion, während die girocard die Rechnung je Euro Umsatz gewinnt. Für Ihren Betrieb heißt das: Ein Bäcker mit vielen Kleinbeträgen bewertet Bargeld anders als ein Möbelhändler mit hohen Bons.

Der Denkfehler: Bargeld ist nicht gratis

Viele Geschäftsführer verbuchen Bargeld gedanklich als kostenlos, weil keine Abrechnung mit einem Prozentsatz ins Haus flattert. Die Bundesbank-Zahl von 43 Cent je Zahlung zeigt das Gegenteil. In diesem Betrag stecken die Arbeitszeit an der Kasse, das Zählen und Sortieren, die Kosten für Tresor und Kassensystem, der Werttransport und zunehmend auch die Entgelte, die Banken für die Bareinzahlung von Münzen und Scheinen verlangen. Hinzu kommen Schwund und das Risiko von Falschgeld. Bei einem Betrieb, der täglich einige hundert Bargeldvorgänge abwickelt, summiert sich das über das Jahr zu einem spürbaren Betrag, der nur deshalb nicht auffällt, weil er sich über Löhne, Bankgebühren und Arbeitszeit verteilt.

Diese Kosten sind real, aber sie haben eine unangenehme Eigenschaft: Sie lassen sich kaum verhandeln. Sie können Ihre Bank nicht anrufen und das Einzahlungsentgelt halbieren, und Sie können die Zeit fürs Zählen nicht wegverhandeln. Ein Prozess lässt sich straffen, ein Preis aber neu aushandeln. Genau hier liegt der Unterschied zur Karte, der über den ganzen Rest dieses Beitrags entscheidet.

Stellt man beide Zahlungsmittel über die entscheidenden Dimensionen nebeneinander, wird sichtbar, worin sie sich wirklich unterscheiden.

Die Tabelle macht den eigentlichen Punkt sichtbar. Bargeld und Karte liegen in der Größenordnung ihrer Kosten gar nicht so weit auseinander. Der Unterschied liegt in der Beweglichkeit: Der Kartenblock ist zu einem großen Teil verhandelbar, der Bargeldblock so gut wie nicht.

Der Unterschied, der zählt: Was Sie senken können

Ein Rechenbeispiel zeigt, wie groß der bewegliche Teil ist. Nehmen Sie einen Fachhändler mit zwei Standorten und 3 Mio. Euro Jahresumsatz. Nach den aktuellen Anteilen des Einzelhandels laufen davon rund zwei Drittel über Karte, also etwa 1,95 Mio. Euro Kartenumsatz, der Rest bleibt Bargeld.

Auf diesem Kartenumsatz liegt das Disagio. Ein unverhandelter Blended-Satz von 0,9 Prozent kostet 17.550 Euro im Jahr (1.950.000 × 0,9 %). Ein sauber verhandelter Satz von 0,55 Prozent kostet 10.725 Euro (1.950.000 × 0,55 %). Die Differenz von 0,35 Prozentpunkten sind 6.825 Euro pro Jahr, die derselbe Betrieb bei identischem Umsatz und identischem Kartenmix mehr oder weniger zahlt, je nachdem wie gut sein Vertrag verhandelt ist.

Dass dieser Hebel überhaupt existiert, liegt an der Struktur der Kartenkosten. Ein großer Teil des Disagios, der Interchange, ist bei Verbraucherkarten gesetzlich gedeckelt: auf 0,2 Prozent bei Debit- und 0,3 Prozent bei Kreditkarten. Verhandelbar ist vor allem die Marge, die der Anbieter darüber legt. Auf der Bargeldseite gibt es keinen vergleichbaren Spielraum. Die Bundesbank stellte ausdrücklich fest, dass kleine Betriebe im Schnitt deutlich mehr zahlen als große, weil ihnen die Verhandlungsmacht großer Ketten fehlt. Eine unabhängige Konditionsanalyse schließt genau diese Lücke, indem sie Ihren Vertrag an dem misst, was vergleichbare Betriebe zahlen.

Was das für Ihren Zahlungsmix bedeutet

Aus dem Kostenvergleich folgt nicht, dass Sie Ihre Kunden zur Barzahlung drängen sollten. Der Trend geht klar in die andere Richtung: Nach der EHI-Studie „Zahlungssysteme im Einzelhandel 2026“ ist der Kartenanteil am Umsatz auf 65,1 Prozent gestiegen, der Baranteil auf 32,3 Prozent gefallen. Fast neun von zehn Kartenzahlungen laufen inzwischen kontaktlos. Wer gegen diesen Trend steuert, riskiert an der Kasse Reibung und verlorene Käufe, ohne die festen Bargeldkosten nennenswert zu senken.

Der wirksamere Weg führt über die Zusammensetzung und den Preis der Kartenzahlung selbst. Die girocard bleibt mit 40,5 Prozent des Kartenumsatzes das günstigste Verfahren und sollte im Terminal nicht benachteiligt werden. Und der Disagio-Satz auf allen Karten gehört regelmäßig auf den Prüfstand, denn er ist der Posten, der sich ohne jeden Eingriff in den Kundenkontakt senken lässt.

Auch das mobile Bezahlen ändert an dieser Logik nichts. Ob eine Karte physisch, kontaktlos oder über das Smartphone genutzt wird, entscheidet nicht über den Preis. Abgerechnet wird die hinterlegte Karte zu ihrem jeweiligen Satz. Der Kostenhebel bleibt derselbe: das Disagio und die Zusammensetzung Ihres Kartenmix, nicht die Bauform der Zahlung.

So ordnen Sie Ihre Zahlungskosten ein

Für den eigenen Betrieb lässt sich die Frage in drei Schritten beantworten. Erstens: Trennen Sie die festen Bargeldkosten von den variablen Kartenkosten. Die erste Gruppe optimieren Sie über Prozesse, etwa seltenere Bankgänge oder ein effizienteres Kassensystem. Die zweite Gruppe optimieren Sie über den Vertrag.

Zweitens: Berechnen Sie Ihren effektiven Disagio-Satz, also die tatsächlich gezahlten Kartengebühren geteilt durch den Kartenumsatz. Liegt er spürbar über den Werten vergleichbarer Betriebe, zahlen Sie die Marge, die im Rechenbeispiel 6.825 Euro ausmacht. Drittens: Prüfen Sie, ob dieser Hebel groß genug ist, um zu handeln. Wer seine Kartenkosten senken will, findet dort in aller Regel mehr als auf der Bargeldseite.

Ob sich der Aufwand für Ihren Betrieb lohnt, hängt allein von Ihrem Kartenumsatz und Ihrem heutigen Satz ab. Beides lässt sich in wenigen Minuten prüfen.